當一個家族累積一定財富，必然面對財富傳承的問題，不少富豪家族選擇成立家族辦公室（Family office）。
家族辦公室是為富豪家族管理龐大財富的組織，它可以是匯聚家族財富的家族企業；亦可以是為富豪提供金融服務，而由家族保持決策權的公司或銀行部門。家族辦公室概念，可追溯至六世紀時管理皇家財富的國王管家，此概念後來獲貴族仿傚，並持續至今。而現代的家族辦公室概念於19世紀興起，著名的洛克菲勒（Rockefeller）家族在1882年成立其家族辦公室，至今仍然運作，並向其他富豪家族提供服務。
到底什麼是家族辦公室？什麼人有開設家族辦公室的需要？入場門檻又是多少？
#家族辦公室 #familyoffice #富豪 #有錢人 #財富管理 #傳承 #家族財富 投資 #投資管理 #wealth #billionaire #therich #家族辦公室hk #familyoffichk
#理財 #增值 #退休 #退休部署 #收息 #增加收入 #理財 #理財入門 #理財習慣 #投資新手 #資產管理 #投資必知 #財務自由 #慳錢大法 #投資機遇 #財富管理 #財務自由 #輕鬆致富 #理財貼士 #抗通脹
______________________________________
ABC理財頻道 分享理財小貼士, 助你輕鬆致富
網址: www.abcfinancechannel.com
Facebook: [ Ссылка ]
WhatsApp: (852) 5628-5626 5626-7267
相比歐洲、美國
家族辦公室的概念在香港，甚或亞洲地區都較新
近幾年才較多人討論
雖然香港近年才興起
但在外國，家族辦公室已成為超級富豪不可或缺的工具
那到底什麼是家族辦公室呢？
家族辦公室通常是為一個或多個家族
經營投資或財富管理業務的私人公司
公司的financial capital是家族自己的財富
家族辦公室是一個corporation或limited liability company
主要處理超高淨值人士或家族一系列的事宜
包括投資管理、慈善事務、繼任規劃、受託人服務、信託服務
法律、稅務、會計等，可以說是萬能管家
家族辦公室是聯同一組專業機構及專業人士
如律師、會計師、私人銀行、投資和基金管理等共同參與
更可以從家族財富管理和傳承擴展到
家族治理和非金融資產管理的層面
投資通常分配在房地產、股票、債券、大額人壽保單
私募股權、風險投資和對沖基金中
而新一代的辦公室成員會投資cryptocurrency、SPAC、ESG等
根據Credit Suisse 2018年的報告
全球約有50,230人的淨資產超過1億美元
這些人中，許多將他們的資產集中起來創建multi-family offices
而且大部分的人是同一家族的不同分支
因此，Credit Suisse估計約有6,500到10,500個
獨立的家族辦公室存在
大多數家族辦公室
要麼是單一家族辦公室“single-family offices”
專門處理一個家族的事務
要麼是聯合家族辦公室“multi-family offices”
為多個家族提供服務
許多multi-family offices從single-family offices開始
然後發展為接納其他家族
以實現更大的economy of scale
multi-family offices此類家族辦公室提供廣泛的服務
包括投資建議、稅務和遺產規劃、風險管理、家族傳承
以及生活方式和教育管理、慈善活動
另一種選擇是“virtual family office”
這是一個精簡的single-family office
通常的家族辦公室你要請一批人幫人工作
而virtual family office用類似外判形式
來盡可能保持低成本和靈活性
設立家族辦公室的優勢之一是保護家族的隱私
減少因持有多個family branches而導致的行政管理
並通過結合不同的財產去達到成本節約和增加投資機會
許多高淨值人士發現multi-family office更實用
因為multi-family office涵蓋的額外服務
包括tax compliance服務、慈善事務諮詢、家族治理和教育需求
有些人更喜歡single-family office
因為它是針對一個家庭的特定需求和要求的定制服務
每種情況各不相同
而且，家族辦公室的目標不是像傳統機構基金那樣
7到10年後就拿錢退出，而是跨代
許多家族辦公室表示他們的目標是第三代或100年財富
因此，持有期可能會更長
與對沖基金不同，家族辦公室不使用第三方資本進行投資
它們使用屬於單個或多個家族的資產來源運作
還要注意的是，近年來，一些對沖基金已經轉變為家族辦公室
因為在許多情況下
sponsor已經賺到足夠的錢來專注於自己的財富管理
而不想受基金法規的約束
家族辦公室的設立和維護成本通常低於對沖基金
而且它可以滿足比對沖基金相對較低的資產規模
此外，需要考慮監管方面
香港對沖基金經理和授權對沖基金的主要監管機構是證監
私人對沖基金不需要獲得授權
事實上證監將其基金經理示為持牌法團licensed corporations
根據香港金融發展局的資料
香港超高資產淨值家庭總資產估計折合逾9.2萬億港元
是全球超高資產淨值人士密度最高的城市
根據Knight Frank2021年《財富報告》
在未來五年，亞洲超高淨值人士將增長達39%
超越全球27%的平均增幅
由此可見，亞洲及香港的超高淨值人士數量眾多，且不斷增長
相比起私人銀行或家族辦公室在美國的滲透率已逾40%
歐洲佔30%，亞洲地區滲透率只有5%
事實上，單一家族辦公室佔據了家族辦公室總量的80%
卻並不為大眾知曉
為了保護家族私隱和更有效的管理
很多單一家族辦公室並不使用本家族的名字進行商業運作
近年來活躍在市場上的名字，多數為聯合家族辦公室
聯合家族存在的主要意義
同樣是為了幫助高淨值的創始人及團隊的家族
做好家族傳承相關的金融服務工作
為了達致最佳的成本效益
有不少高淨資產人士選擇聯合家族辦公室
一般而言，若高淨值人士在不同私人銀行擁有投資帳戶
或在不同地區擁有資產
有着多重稅務身份及家族治理法律架構的需求
便會需要一個專業團隊為其進行整合管理
香港並無專為家族辦公室而設的發牌制度
但如果家族辦公室需要從事受規管的業務，就必須申請牌照
以往富豪都比較喜歡將家族信託設立在
稅率中性且有高度隱私的離岸司法管轄區
如英屬維京群島、開曼群島和澤西島等
然而，根據經濟合作暨發展組織的協定
自2014年2月起
全球已有逾百個該組織的成員國家或地區
簽署了實施《共同匯報標準》，簡稱CRS協議
該項協議是一套有關該組織的成員國家或地區
在國際稅務情報自動交換的標準
納稅人的居住國與納稅人賬戶所在國
都會被要求自動分享納稅人在境外金融機構中的各類財務信息
當中的境外家族信託亦屬於信息交換範圍
因此即使資產被信託持有，但仍然屬於申報的內容之一
而且在2018年開始在中國和香港執行CRS之後，已有立法規管
因而開始令中港兩地富豪有所忌諱
家族辦公室可以為當中稅務籌劃，申報和合規方面提供相關服務
今天有關family office的內容就說到這裡
那麼那些人有需要family office呢？
如果你的可投資資產有1000萬美金以上
你想對自己的資產保持控制權
同時你想保障自己家族的私隱
那你就可以考慮family office了
